徐细勇 黄石理工学院经济与管理学院本成果得到黄石市社科联和黄石理工学院青年项目经费资助
[摘要]中小企业筹资难和中小银行面临转型问题同时存在。中小银行运用“三品三表”等创新方法，服务好中小企业，彼此才能获得更好的发展。
[关键词] 中小企业筹资中小银行转型三品三表财务管理
中小企业是技术创新和经济发展中不可替代的力量，是促进经济繁荣，增加社会就业，促进技术创新和促进社会和谐的重要力量。现实中，中小企业面临筹资难和筹资成本高的问题，同时中小银行也正面临着转型发展的问题。我们能否在这两者之间找一个契合点，打通这两者之间的关系，实现两者的互利共赢？
一、中小企业筹资难分析
中小企业筹资难问题，是一个世界性难题，被称为“麦克米伦缺口”，无论是占比较大的传统融资渠道一银行贷款，还是资本市场直接融资，中小企业都面临着很大的困难，这个问题在后金融危机时代更加突出。
1．银行贷款筹资难原因分析
信息不对称。中小企业信息不对称和道德风险问题导致金融机构不愿意放贷。相比较而言，大企业特别是那些上市公司，他们的经营信息和财务信息的公开化程度相当高，而且信息披露也比较及时充分，因而金融机构能够以较低的成本获得较多的企业信息，而中小企业则不同，它们在寻找贷款时很难向金融机构提供证明其信用水平的信息，因此金融机构为规避自身的经营风险和降低经营成本，不愿意为中小企业提供融资服务。
抵押担保难，这是一个最大的困难。中小企业，特别是微型企业，自身可用于银行抵押的合格资产往往很少。另外，在我国社会中介机构的展起步也较晚，还不够成熟，特别是在为中小企业提供担保方面，中介服务机构所做的还远远不够。经过十余年规范发展，以中小企业为服务对象的中小企业信用担保机构发展迅速，为缓解中小企业融资难担保难发挥了重要作用，但中小企业信用担保体系仍然存在区域发展不平衡，政策法规不够配套，担保成本较高、缺乏后续资金等问题。
收益覆盖风险难。商业银行对中小企业融资成本与收益不匹配，中小企业能够用来抵押的资产少，偿债能力低，其经营业绩受环境影响大，加之缺少政策性或社会性的机构担保，贷款风险大。同时，中小企业经济成分复杂，经营范围涉及各行各业且企业遍布城乡，管理不规范，财务体系透明度低，信息不对称严重，贷款的审查和监督费用高。商业银行给中小企业贷款，虽然有关政策规定允许对中小企业的贷款利率可上浮30%，但仍不足弥补成本。所以，商业银行对中小企业贷款积极性不高。
2009年，中国金融机构本外币中长期贷款累计新增7.1万亿元人民币，其中大、中型企业贷款比例分别占47%、44%．而小型企业仅占8.5%，这一组数据充分说明了目前中小企业从银行获取贷款极其不易。
2．直接融资难的简要分析
中小企业不易从资本市场融资。我国对中小企业上市规定过严，且对中小企业的划分过于宽泛，造成能够在中小企业板市场或创业板市场发行上市的实际上为大中型企业，无法真正为中小企业特别是微小型企业提供融资。我国资本市场体系和布局不合理，证券与产权的交易单一，地方性的证券与产权交易中心很少，大部分中小企业难以在全国性的资本市场上筹集资本。我国公司债市场发展缓慢，而且一般只对上市公司开放，小企业很难通过发行公司债券方式筹资。
二、中小银行面临经营转型
与此同时，中小银行正遭遇国有大型银行和外资银行的围剿，发展面临极大的困难。我们说，有什么样的服务能力就选择什么样的客户，与国有大型银行和外资银行相比，中小银行无论是在资本实力、资产规模、还是网点机构、客户基础等诸多方面都存在[来自WwW.lw5u.cOm]着很大的差距，但是国内的许多中小银行，无论是在客户定位、市场定位还是在业务开展等方面，与其它银行并没有多大差别，经营的同质化现象明显，尤其是在客户选择上与大型银行高度重叠， “傍大款”现象比较普遍，脱离自身能力盲目地与大银行争抢大客户、大项目。银行与客户的关系，可以比喻作一种“婚姻”关系。大企业相对于中小银行而言处于强势地位，具有较强的议价能力，如果离婚的话，成本相对较小，但对于中小银行来说，与大企业的“婚姻关系”破裂往往会带来难以承受的损失。另外，随着我国资本市场的快速发展，大企业“脱媒”现象日益加剧，大企业通过股票、企业债券等方式融资的比例会越来越高，而贷款融资的比例会越来越低。中小银行以往的追随大银行、盯住大企业的经营策略已经不行了，中小银行面临经营转型与发展的问题。
三、合作双赢，共同发展
上面提到，中小银行很难得到大企业的青睐，发展面临转型问题，同时中小企业又很难从外部筹资，两个问题突出的摆在了我们面前。但是，我们却发现中小银行资本金规模小，正适合中小企业贷款数量少、期限短的信贷结构。而且，与其他大银行相比，地方性的中小银行因其灵活的经营机制、便捷的金融服务以及及时的资金支持，更容易得到民营企业、特别是中小企业的信赖。我们能否在这两者之间找一个契合点，打通这两者之间的关系，实现两者的互利共赢？
答案是肯定的。地方（城市）商业银行、信用合作社、村镇银行等中小银行，是我国金融体系的重要组成部分，在推进金融市场竞争和促进地方经济建设，特别是在支持中小企业和民营私营企业发展等方面必将能挥重要的作用。但是，中小银行在服务所谓中小企业贷款对象时，必然面临中小企业抵押担保不够等问题，如何才能够将风险控制到最低？我们认为，中国是一个人情社会，一个人名声坏了，不仅会被人看不起，还可能找不到合作伙伴，什么事情也做不了。正是基于对这种国情文化的认识，中小银行可以突破传统的抵押模式，把原来依赖抵押担保的风险管控理念转变为通过道义的无形的约束力来控制风险。地方中小银行要打造一支自律性强的本地化客户经理队伍，他们能做到对当地客户的背景调查细致入微，工作中要求遵循“到户调查”和“眼见为实”，做到了解客户，知根知底。并通过实行问责制和授权制，做到权责利的统一和充分授权，建立起一套独特的风险防范体系，这样风险就能得到有效控制。例如，我们可以要求客户经理紧密与客户联系，勤走访，勤咨询，勤深入企业车间、仓库，甚至向企业员工咨询，向企业的原料供应商、产品使用客户等群体进行正面、侧面了解情况，充分掌握企业财务、经营、法人素质等真实情况，还是能够将风险控制到最低的。最近，在中小民营企业非常发达的浙江地区，一些中小地方银行创造出了一套独特的小额信贷管理模式，叫做“三品三表”工作法： “三品”是指人品、产品和押品。其中人品最重要，看小企业主是不是诚实守信，有没有不良嗜好，是否具有责任心，在朋友中口碑如何，这些都成为是否贷款的依据。银行客户经理不以中小企业的财务报表为依据，而是入户调查，一进门就看水表、电表、海关报表，从水、电的用量及变化，了解企业的实际生产经营情况，外贸企业还要看海关报表。通过“三品三表工作法”等方式，中小银行实现了小企业融资服务的三个低成本，即事前低成本获取信息、事中低成本监控管理、事后低成本违约惩罚。如上，中小银行就实现了对中小企业客户彻头彻尾的了解，克服掉了信息不对称和抵押担保不足等等障碍。
要促进中小银行更好地服务于中小企业，还需要政策的支持。2009年国务院下发了《关于进一步促进中小企业发展若干意见》，其中关键一点就是完善银行体系对中小企业发展的支持。在这方面，国有商业银行和股份制银行虽然也加强了对中小企业的支持力度，但相对而言，中小银行的作用将更突出。《若干意见》中提出， “鼓励建立小企业贷款风险补偿基金，对金融机构发放小企业贷款按增量给予适当补助”。这项规定对改善中小企业融资状况至关重要，浙江省已经率先建立起小企业贷款风险补偿基金，其它地方政府有关部门也应尽快制定落实这项政策规定的具体实施细则，进一步缓解中小企业融资难问题。政府有关部[来自wWw.Lw5u.coM]门应加大对中小银行的政策扶持力度，增强其服务能力。在货币政策方面，建议放宽对主要从事小企业贷款业务的小银行在信贷规模上的限制：财税部门应尽快协调落实中小企业不良贷款呆账自主核销政策，切实降低中小企业贷款呆账核销成本，对中小银行历史形成的中小企业贷款呆账，可考虑制定宽松的核销政策，适当减免中小企业贷款业务的营业税，有效降低中小银行服务中小企业的成本；鼓励支持中小银行上市，支持中小商业银行上市有利于吸纳民间资本，拉动民间投资，拓宽中小银行自身的资本补充渠道，也有利于破解中小企业融资难问题；在监管政策上，要制定出针对中小银行开展中小企业信贷业务差异化的监管政策，支持小银行为小企业提供更好的服务。
所以说，只有把中小企业服务好，中小银行才能获得更大的发展；也只有把中小银行经营好，才有能力更好地为中小企业服务，实现和谐发展。