邵嘉莹 宁波大学商学院
摘要：随着企业借贷的高速发展，企业借贷P2P 信息平台应运而生，其中的风险潜伏其中，如信用评级未必真实审核信息可能掺假，P2P 公司贷后跟进困难贷款用途难知晓，坏债将引发大规模违约，风险难以掌控，本文就严格控制P2P 借贷信息平台的风险，保障投资人的权益作探讨。
关键词：企业借贷；P2P 平台风险
企业在生产经营过程中融资是首当其冲的，向银行借贷无门时往往直接与其他企业发生借款业务。企业间拆借是常见的民间经济行为。P2P 借贷模式有线上和线下两种，指的是提供P2P 借贷信息及金融服务的平台。P2P 为借贷双方提供了一个直接对接的平台。目前对服务平台的监管依靠行业自律，尚没有具体的政府监管机构，存在较大的风险。金融向民间开放，最终收益的可能是中小微企业和个人这些贷款的弱势群体。它一定程度上表现为“体外循环”，存在着隐蔽性强、规章不完善、风险不易监控等问题，容易引发各类经济犯罪和一些严重暴力犯罪，产生许多社会不稳定因素，不仅严重扰乱金融秩序，更直接影响地方社会稳定，冲击经济发展，对企业借贷行为及P2P 模式亟待引导、规范。
一、企业借贷及P2P 的内涵、作用及特点
企业间借款企业间拆借俨然如同游离在国家合法金融活动之外的一种金融活动。本文中所指企业间拆借资金，通过书面的或口头的协议，由一方企业将自己合法所有的资金借给另一方企业使用，另一方企业在约定期限届满后归还本金，支付利息的民事行为。是两个独立企业间的资金拆借行为。现实情况下，有些企业有大量的闲置资金，而有些企业流转和经营资金严重短缺，通过金融机构融资手续比较繁杂、审批时间长，而市场机会稍纵即逝。借助于互联网优势的P2P 贷款，不仅申请手续简单，行业市场化程度高，有了更多比价的机会，还可以得到更低的利率和更高的授信额度。减少了信息不对称、交易成本、参与成本等问题使一些优质的借款企业融资成本越来越低，促进了企业财务及借贷关系的良性循环发展。
二、现阶段企业借贷及P2P 模式引发的问题
从法理层面分析，借款行为是一种合同行为，借贷关系实为合同关系。实践中的企业拆借现象相当普遍，拆借纠纷也时有发生；而且原有的明确禁止企业资金拆借的司法解释并非尽善尽美。因此，只要企业之间是完全自愿地相互拆借，且款项来源合法，不损害国家和社会公共利益，如果从金融秩序管理的角度考察，企业拆入资金从事经营，增加了社会财富、增加了就业。P2P 平台能够运用技术降低信审成本，所以相比银行，可以接受更多的企业的小额借款申请。P2P 比银行快很多，在Prosper，中小企业从申请贷款到放贷，通常需要9 天时间，现在的平均时间3.5 天，最快2 天就能完成。平台向借款人透明化公布他们支付的全部利率成本、手续费、管理费，比银行更加透明。而且他们提供工具给借款人，让借款人很容易理解不同的还款方式、贷款金额、贷款期限的组合，可以给他们带来怎样不同的借贷成本，帮助中小企业根据自身借贷需求优化贷款方案。从P[来自www.lW5u.CoM]2P 借款对于中小企业而言可以开始将自己的信用记录存入档案，为未来长期融资打好基础。
《最高人民法院关于对企业借贷合同借款方逾期不归还借款的应如何处理问题的批复》中明确规定，企业借贷合同违反有关金融法规，应属无效合同。中国人民银行发布的《贷款通则》第61 条规定，企业之间不得违反国家规定办理借贷或者变相借贷融资业务。第73 条规定，企业之间擅自办理借贷或者变相借贷的，由中国人民银行对出借方按违章收入处1 倍以上至5 倍以下罚款。由此可见，企业之间的借贷是不合法的由于多方面的原因，目前中小企业发展严重地受到金融瓶颈的制约，融资困难已经成为阻碍中小企业正常发展的首要问题。金融机构较难适应中小企业发展的需要。我国目前的经济、金融政策，主要还是依据所有制类型、规模大小和行业特征而制订。中小企业获取银行贷款的途径基本限制在担保贷款和抵押贷款。尤其通常处于发展的初期，自有资本及其有限。由于发展缺乏资金，导致企业只顾眼前利益和短视行为，从而阻碍了企业建立一个长远的有利于企业发展的融资环境。
P2P 借贷平台属于民间借贷，它所服务的对象也基本都是中小企业或者个人，是银行的有利补充，它从另一个层[来自Www.Lw5u.com]面带动了资本的合理配置。
三、企业借贷及P2P 引发问题的主要原因
一是银行对中小企业和个人创业支持力度不够，贷款难导致企业借贷“高利贷”。随着银行持续收紧，银行贷款门槛愈加提高，导致社会正常融资渠道不畅。造成许多民间投资担保公司、地下高利贷异常活跃。二是货币贬值收益少，投资渠道少，银行存钱获利周期长、利息少，怎比短期借贷多。而P2P 平台许诺的利率低于银行利率，吸引企业的眼球不在话下。
三是见高利而忽视风险，P2P 网络借贷服务平台，几乎没有抵押，由于资金门槛较低和较高的理财收益最近几年发展速度较快。2014 年10 月21 日杭州本土的P2P 公司浙江传奇投资管理有限公司，公司因出现无法提现问题资金链断裂，大约涉及800 多位投资者，涉案金额高达2.8 亿元。
根据权威数据的统计，截至2014 年9 月，中国P2P 行业共有24 家公司获得总额近30 亿人民币的融资，国内的P2P 融资平台P2P 无疑成为2014 年资本市场最热捧的行业之一，但同时网贷之家的数据显示，同样截至9 月末，2014 年的问题平台数已达99 家，其中仅仅9 月份就出现22 家。进入10 月后，P2P 平台倒闭、跑路事件更是层出不穷。
四、针对企业借贷及P2P 引发问题的对策
P2P 的平台互联网金融的核心还是金融，本质问题还是需要控制风险。应使用更加专业化的团队和更加正规的高端金融人才来做P2P，这也是也是未来的发展趋势。
国内知名平台宜信宜人贷总经理方以涵方以涵指出，P2P 良性发展的前提是，投资人、平台、借款人三方都具备风险观念。行业发展迅速，投资者风险意识加强，比起高收益，投资人开始更多地关注平台的专业性和规范性，越来越多的投资人开始向知名的大平台集中。
一是坚决做到有章可依。建议有关部门尽快制定并出台专门针对企业借贷P2P 模式方面的有关法律法规，引导P2P 走上正常的运行轨道。二是坚决做到有章必依。按最新的指导意见的精神，“企业之间自有资金的临时调剂”，企业间借贷不应该成为牟利的生财之道。但是改变了性质，可能会产生新的法律问题和风险。
三是坚决做到执章必严。公安部门要配合金融机构积极创造宽松和谐稳定的环境，加大对中小企业的扶持力度，加大信贷投入和引导，支持其合理的资金需求，妥善解决中小企业融资难、易跑偏的问题。
四是坚决做到违章必究。对企业借贷中涉及非法融资活动和金融诈骗的情况，要坚决打击和取缔，及时追赃，最大限度地为企业挽回经济损失。
五是坚决做到倚章宣教。增强企业借贷的风险意识，引导企业规范借贷手续，一旦发现被骗后，要及时到公安机关报案。